Matryca Z-Score to nie jest magiczna kula, lecz zaawansowany instrument statystyczny używany przez fundusze hedgingowe (Statistical Arbitrage). Aby nie stracić kapitału, musisz zrozumieć, jak czytać sygnały z pulpitu nawigacyjnego.
Z-Score (Napięcie)
Odległość między ceną dwóch aktywów wyrażona w odchyleniach standardowych. Pomyśl o tym jak o rozciąganej gumce recepturce. Wartość wokół zera to norma. Szukamy ekstremów: odchylenia pow. +2.0 lub poniżej -2.0. Wtedy napięcie jest tak wielkie, że rynek musi wyrównać cenę.
HL (Half-Life)
Statystyczny przewidywany czas (wyrażony w 15-minutowych świecach), po jakim rozjazd Z-Score zmniejszy się o połowę.Im mniejszy HL (np. 4), tym silniejsze i szybsze napięcie.Jeśli HL wynosi 200, na zysk będziesz czekać dniami. HL > 900 oznacza brak jakiegokolwiek dążenia do średniej.
H (Hurst Exponent)
Twój spadochron ratunkowy. Sprawdza, czy rynek przypadkiem nie rozpoczął trwałego trendu.H MUSI być poniżej 0.45.Wtedy spread ma charakterystykę powrotu do średniej (mean-reverting). Jeśli H > 0.50 (na matrycy świeci na czerwono), natychmiast uciekaj. Oznacza to momentum (jeden coin odlatuje w kosmos, a guma recepturka właśnie pękła).
Okna Czasowe (ZWindow) – Jak ich używać?
ZWindow to ilość ostatnich świec 15-minutowych, z których wyliczamy normę (średnią). Nie "skacz" po oknach na siłę szukając sygnału. Używaj ich w duecie (Krótkie + Długie).
200
Szybkie Okna (200 - 400)Służą do wyłapywania sygnałów (szoków rynkowych). Reagują błyskawicznie na nagłe szarpnięcia cenowe (np. tweet z wiadomością). Czas ich wygasania to zazwyczaj kilka godzin.
900
Okno MACRO (900)Długoterminowy kompas. Używaj go ZAWSZE jako filtra. Jeśli okno ZW200 daje sygnał Long na dany spread, upewnij się, że ZW900 nie jest ekstremalnie przeciwne.